Le « coup d’État financier » qui a frappé l’Amérique

Au lendemain de la crise financière de 2008, l’ancien économiste en chef du FMI, Simon Johnson, a averti que les mêmes politiques dysfonctionnelles qu’il avait observées dans ses républiques bananières s’étaient imposées aux États-Unis.

Johnson a averti que si l'Amérique n'agissait pas rapidement, nous plongerions dans une «Coup d'État silencieux« Le système financier américain capture effectivement le gouvernement et se renfloue jusqu’à ce que nous soyons à court d’argent.

Eh bien, nous n'avons pas réagi rapidement. En fait, la situation s'est aggravée.

Et nous voici.

Notre système financier en faillite

Dans des vidéos récentes, j'ai parlé du billion de dollars de détresse dans le système financier, le fil conducteur étant que c'est vous, le contribuable, qui allez tous les renflouer - nous l'avons vu lors des renflouements bancaires de 2023, payés d'avance dans le noir.

Bien sûr, compte tenu de notre dette nationale de 35 35 milliards de dollars, nous ne pouvons pas nous le permettre. Mais nous la paierons, ce qui portera ces 50 XNUMX milliards à plus de XNUMX XNUMX milliards, selon le CBO.

À un moment donné, la banque centrale devient trop grosse pour être renflouée. Cela signifie soit un défaut de paiement, c’est-à-dire qu’elle cesse de payer les intérêts. Soit un défaut de paiement plus souple, c’est-à-dire qu’elle laisse l’inflation exploser, faisant fondre la dette nationale et nos économies. Et entre-temps, la classe moyenne et la classe ouvrière, qui comptent sur elle pour trouver un emploi, sont totalement dépossédées.

L'avertissement ignoré

Tout d’abord, l’avertissement ignoré de Simon Johnson. Je ne suis pas un grand fan du FMI – son rôle consiste essentiellement à fournir à ses clients dictateurs de nouveaux médicaments aux frais des contribuables. Mais une chose est sûre, le FMI connaît les gouvernements dysfonctionnels.

Dans son avertissement, Johnson a détaillé le schéma typique lorsque des pays s’effondrent – ​​lorsqu’ils se tournent désespérément vers le FMI.

Tout d’abord, un petit groupe d’élites puissantes prend le contrôle de la politique. Il s’agit généralement de l’élite financière ou de grandes entreprises lorsque le pays en compte. 

Parce que ces élites savent qu'elles seront renflouées, elles prennent des risques excessifs en période de prospérité. Une loi d'airain de la finance veut que le risque soit récompensé. Autrement dit, si vous savez que vous allez être renfloué, vous seriez un idiot de ne pas prendre trop de risques. 

Si chaque main de poker se résume à un all-in, vous perdez inévitablement. Vous transférez vos pertes au contribuable et recommencez avec de nouveaux jetons, grâce aux dupes.

Le coup d’État tranquille

Johnson expose ses chiffres : de 1973 à 1985, le secteur financier américain n'a jamais généré plus de 16 % du produit intérieur brut des entreprises. Mais au début des années 2000, il en gagnait 41 %. 

Elle a utilisé une partie de ces profits pour faire du lobbying, abrogeant les réglementations prudentielles datant de la Grande Dépression qui séparaient les banques des banques d'investissement. En d'autres termes, elle a donné aux banques la liberté de jouer avec les fonds garantis par les contribuables. 

Elle a ensuite exercé des pressions pour augmenter l’endettement, c’est-à-dire le montant que le secteur financier pouvait emprunter. Elle pouvait ainsi prendre de gros risques avec une petite somme d’argent – ​​encore une fois, le tout avec la garantie du contribuable. 

Le résultat final fut la crise de 2008, au cours de laquelle les banques ont accordé des milliers de milliards de dollars de prêts risqués à des personnes sans revenus, sans actifs et sans crédit. 

L’effet de levier signifiait qu’ils avaient misé gros et même plus, en gardant tous les bénéfices. Puis, lorsque la situation s’est dégradée, ils ont envoyé des lobbyistes à Washington pour organiser des renflouements, en utilisant l’économie réelle comme otage pour obtenir encore plus de faveurs de la part des lobbyistes. 

Le racket Washington-Wall Street

En échange, ils ont offert aux hommes politiques et à leur personnel des postes prestigieux, voire des pots-de-vin purs et simples. 

Ben Bernanke a reçu 250,000 XNUMX dollars pour un seul discours lors d’une conférence financière. 

Janet Yellen a reçu 7 millions de dollars de cachets de la part de Goldman Sachs et d’autres banques de Wall Street. Le fonds spéculatif Citadel a versé à Janet Yellen 292,500 XNUMX dollars pour un seul discours. 

La banque londonienne Standard Chartered a payé 270,000 XNUMX dollars pour un discours – un montant intéressant pour une banque étrangère, quand on ne peut qu’imaginer les faveurs qui ont été accordées en retour.

Johnson résume la situation : le système financier américain est « désespérément malade », maintenu en vie uniquement par une série interminable de plans de sauvetage, comme ceux qui ont permis d’éviter les faillites bancaires l’année dernière. 

Selon lui, la seule solution serait de forcer les banques à reconnaître leurs pertes – ce qui les conduirait à la faillite – puis de les vendre à une nouvelle direction qui n’aura pas accès aux renflouements.

Et après

Compte tenu de leur pouvoir de lobbying, les chances de démanteler les mégabanques américaines sont minces, voire nulles. 

Autrement dit, si Washington ne contrôle pas les banques, nous nous préparons à de nouvelles crises financières existentielles, à de nouveaux plans de sauvetage et à de nouveaux dettes nationales, ainsi qu'à une nouvelle période qui nous mènera à une catastrophe financière. 

Nous avons laissé passer notre chance en 2008, et il faudra vraisemblablement une crise encore plus grave avant que les hommes politiques ne se retournent contre leurs lobbyistes et le coup d’État financier qui a frappé notre république.

Réédité de l'auteur Sous-empilement